เมื่อเร็วๆ นี้ ตลาดชิปจัดเก็บข้อมูลได้ประสบกับราคาที่พุ่งสูงขึ้นอย่างมาก ซึ่งเกิดจากความต้องการที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วสำหรับพลังการประมวลผลด้วยปัญญาประดิษฐ์ (AI) และการปรับโครงสร้างในห่วงโซ่อุปทาน

ปัจจัยสำคัญของการปรับขึ้นราคาชิปจัดเก็บข้อมูลในปัจจุบัน

ปัจจัยสำคัญ: ในแง่ของการปรับขึ้นราคา ราคา DDR5 พุ่งสูงขึ้นกว่า 100% ภายในเดือนเดียว การปรับขึ้นราคาตามสัญญา DRAM ในไตรมาสที่ 4 ที่คาดการณ์ไว้ถูกปรับขึ้นเป็น 18%-23% โดยราคาตลาดของบางรุ่นพุ่งสูงขึ้น 25% ภายในสัปดาห์เดียว สำหรับกลยุทธ์ของผู้ผลิต บริษัทชั้นนำอย่าง Samsung และ SK Hynix ได้ระงับการเสนอราคาตามสัญญา โดยให้ความสำคัญกับกำลังการผลิต HBM (หน่วยความจำแบนด์วิดท์สูง) และ DDR5 และเปิดให้เฉพาะลูกค้ารายใหญ่ที่เป็นพันธมิตรระยะยาวเท่านั้น ปัจจัยหลักคือความต้องการเซิร์ฟเวอร์ AI ที่เพิ่มสูงขึ้น ซึ่งใช้พื้นที่เวเฟอร์จำนวนมาก เนื่องจากผู้ให้บริการคลาวด์กำลังล็อกกำลังการผลิตไว้ล่วงหน้าในอีกไม่กี่ปีข้างหน้าเพื่อสร้างโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังการประมวลผล

ผลกระทบต่อห่วงโซ่อุตสาหกรรม:

บริษัทยักษ์ใหญ่ระดับโลกอย่าง Samsung และ SK Hynix มีรายได้และกำไรจากการดำเนินงานเติบโตอย่างมาก

ผู้ผลิตในประเทศ: บริษัทต่างๆ เช่น Jiangbolong และ Biwin Storage ประสบความสำเร็จในการปรับปรุงประสิทธิภาพอย่างมีนัยสำคัญ ส่งผลให้มีการทดแทนเทคโนโลยีเร็วขึ้น

ตลาดปลายทาง: แบรนด์เครื่องใช้ไฟฟ้าเพื่อการบริโภคบางแบรนด์เผชิญแรงกดดันด้านราคาเนื่องจากต้นทุนการจัดเก็บที่สูงขึ้น 

https://www.perfectdisplay.com/24-fhd-280hz-ips-model-pm24dfi-280hz-product/

https://www.perfectdisplay.com/27-fhd-240hz-va-model-ug27bfa-240hz-product/

https://www.perfectdisplay.com/34wqhd-165hz-model-qg34rwi-165hz-product/

สาเหตุหลักของการขึ้นราคา

การที่ราคาชิปจัดเก็บข้อมูลพุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็วอาจเข้าใจได้ว่าเป็นเรื่องของ "ความไม่สมดุลระหว่างอุปทานและอุปสงค์" ทั่วไป แต่เรื่องนี้ได้รับการสนับสนุนจากการเปลี่ยนแปลงทางอุตสาหกรรมครั้งสำคัญ

ฝั่งอุปทาน: การหดตัวเชิงโครงสร้างและการเปลี่ยนแปลงเชิงกลยุทธ์

ผู้ผลิตอุปกรณ์ดั้งเดิม (OEM) ชิปจัดเก็บข้อมูล เช่น Samsung, SK Hynix และ Micron กำลังดำเนินการปรับเปลี่ยนเชิงกลยุทธ์ โดยกำลังจัดสรรกำลังการผลิตเวเฟอร์จำนวนมากจาก DRAM และ NAND ระดับผู้บริโภคทั่วไป ไปยัง HBM และ DDR5 ที่มีอัตรากำไรสูงกว่า เพื่อตอบสนองความต้องการของเซิร์ฟเวอร์ AI แนวทาง "ปล้น Peter เพื่อจ่าย Paul" นี้ส่งผลโดยตรงต่อการลดลงของกำลังการผลิตชิปจัดเก็บข้อมูลอเนกประสงค์ ส่งผลให้เกิดภาวะอุปทานล้นตลาด

ด้านความต้องการ: คลื่น AI กระตุ้นความต้องการมหาศาล

ความต้องการที่พุ่งสูงเป็นเหตุผลพื้นฐาน บริษัทผู้ให้บริการคลาวด์ยักษ์ใหญ่ระดับโลก (เช่น Google, Amazon, Meta, Microsoft) กำลังลงทุนอย่างหนักในโครงสร้างพื้นฐาน AI เซิร์ฟเวอร์ AI มีความต้องการแบนด์วิดท์และความจุในการจัดเก็บข้อมูลสูงมาก ซึ่งไม่เพียงแต่ทำให้ราคาของ HBM และ DDR5 สูงขึ้นเท่านั้น แต่ยังกินพื้นที่ความจุโดยรวมของอุตสาหกรรมด้วยปริมาณการจัดซื้อมหาศาล นอกจากนี้ การขยายตัวของแอปพลิเคชัน AI จากการฝึกอบรมไปสู่การอนุมานจะยิ่งเพิ่มความต้องการ DRAM มากขึ้นไปอีก

พฤติกรรมตลาด: การซื้อแบบตื่นตระหนกทำให้ความผันผวนรุนแรงขึ้น

เมื่อเผชิญกับการคาดการณ์ถึง "ภาวะขาดแคลนอุปทาน" ผู้ผลิตเซิร์ฟเวอร์ปลายน้ำและผู้ผลิตผลิตภัณฑ์อิเล็กทรอนิกส์จึงได้นำกลยุทธ์การซื้อแบบตื่นตระหนกมาใช้ แทนที่จะซื้อแบบรายไตรมาส พวกเขากลับมองหาข้อตกลงการจัดหาระยะยาว 2-3 ปี ซึ่งยิ่งทำให้ความขัดแย้งระหว่างอุปทานและอุปสงค์ในระยะสั้นทวีความรุนแรงมากขึ้น และทำให้ความผันผวนของราคารุนแรงยิ่งขึ้น

ผลกระทบต่อห่วงโซ่อุตสาหกรรม

การพุ่งสูงของราคาในครั้งนี้กำลังเปลี่ยนแปลงโครงสร้างและระบบนิเวศของห่วงโซ่อุตสาหกรรมการจัดเก็บข้อมูลทั้งหมด

บริษัทจัดเก็บข้อมูลยักษ์ใหญ่ระดับนานาชาติ

ในฐานะผู้นำตลาดผู้ขาย บริษัทอย่าง Samsung และ SK Hynix ประสบความสำเร็จในการเติบโตทั้งรายได้และกำไร ด้วยข้อได้เปรียบทางเทคโนโลยี พวกเขาจึงสามารถกุมอำนาจด้านราคาสำหรับผลิตภัณฑ์ระดับไฮเอนด์อย่าง HBM ได้อย่างมั่นคง

บริษัทจัดเก็บสินค้าภายในประเทศ

วัฏจักรนี้ถือเป็นโอกาสทางประวัติศาสตร์ที่สำคัญสำหรับผู้ผลิตในประเทศ ด้วยความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีและกลยุทธ์การตลาดที่ยืดหยุ่น พวกเขาจึงสามารถพัฒนาได้อย่างก้าวกระโดด

การทดแทนแบบเร่ง

ท่ามกลางห่วงโซ่อุปทานระหว่างประเทศที่มีความเข้มงวดมากขึ้น SSD PCIe ระดับองค์กรในประเทศและผลิตภัณฑ์อื่นๆ กำลังถูกผสานรวมอย่างรวดเร็วในห่วงโซ่อุปทานขององค์กรในประเทศชั้นนำ ส่งผลให้กระบวนการทดแทนในประเทศเร่งตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ

ตลาดผู้บริโภคปลายทาง

สินค้าอิเล็กทรอนิกส์สำหรับผู้บริโภคที่มีต้นทุนการจัดเก็บสูง เช่น สมาร์ทโฟนระดับกลางถึงล่าง กำลังเผชิญกับแรงกดดันด้านต้นทุนอยู่แล้ว ผู้ผลิตแบรนด์ต่างๆ กำลังตกอยู่ในภาวะกลืนไม่เข้าคายไม่ออก: การดูดซับต้นทุนภายในจะบีบผลกำไร ขณะที่การผลักภาระต้นทุนให้ผู้บริโภคอาจส่งผลกระทบต่อยอดขาย

แนวโน้มในอนาคต

โดยรวมแล้ว ช่วงเวลาที่ตลาดการจัดเก็บข้อมูลมีความเจริญรุ่งเรืองสูงนี้มีแนวโน้มที่จะดำเนินต่อไปอีกสักระยะหนึ่ง

แนวโน้มราคา

การคาดการณ์ของสถาบันระบุว่าการปรับขึ้นราคาชิปจัดเก็บข้อมูลอาจกินเวลาอย่างน้อยไปจนถึงครึ่งปีแรกของปี 2569 โดยเฉพาะอย่างยิ่ง คาดว่าราคา HBM และ DDR5 จะเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วในอีกไม่กี่ไตรมาสข้างหน้า

การวนซ้ำทางเทคโนโลยี

การพัฒนาเทคโนโลยีการจัดเก็บข้อมูลกำลังเร่งตัวขึ้น ผู้ผลิตอุปกรณ์ดั้งเดิม (OEM) จะยังคงย้ายไปยังกระบวนการขั้นสูงมากขึ้น (เช่น โหนด 1β/1γ) ขณะที่เทคโนโลยีรุ่นใหม่ เช่น HBM4 ได้ถูกนำไปใช้ในการวิจัยและพัฒนา (R&D) และการผลิตจำนวนมากเพื่อมุ่งสู่ประสิทธิภาพและผลกำไรที่สูงขึ้น

กระบวนการแปลเป็นภาษาท้องถิ่น

ด้วยแรงขับเคลื่อนจากทั้ง AI และกลยุทธ์ระดับชาติ บริษัทจัดเก็บข้อมูลของจีนจะยังคงลงทุนในด้านวิจัยและพัฒนาเทคโนโลยีและกำลังการผลิต คาดว่าภายในปี พ.ศ. 2570 บริษัทจัดเก็บข้อมูลของจีนจะประสบความสำเร็จอย่างมากในส่วนแบ่งตลาดโลก และมีบทบาทสำคัญยิ่งขึ้นในห่วงโซ่อุตสาหกรรมโลก