Baru-baru ini, pasar chip penyimpanan mengalami lonjakan harga yang signifikan, yang didorong secara bersamaan oleh peningkatan pesat permintaan akan daya komputasi kecerdasan buatan (AI) dan penyesuaian struktural dalam rantai pasokan.

Dinamika Utama Kenaikan Harga Chip Penyimpanan Saat Ini

Dinamika utama: Dari segi kenaikan harga, harga DDR5 telah melonjak lebih dari 100% dalam satu bulan; kenaikan harga kontrak DRAM yang diharapkan pada kuartal keempat telah dinaikkan menjadi 18%-23%, dengan harga spot beberapa model melonjak 25% dalam seminggu. Untuk strategi produsen, perusahaan terkemuka seperti Samsung dan SK Hynix telah menangguhkan penawaran kontrak, memprioritaskan kapasitas produksi untuk HBM (High Bandwidth Memory) dan DDR5 dan hanya membuka pasokan kepada pelanggan kerja sama utama jangka panjang. Pendorong utamanya adalah lonjakan permintaan untuk server AI, yang mengkonsumsi sejumlah besar kapasitas wafer, karena penyedia layanan cloud mengunci kapasitas untuk beberapa tahun ke depan untuk membangun infrastruktur daya komputasi.

Dampak Rantai Industri:

Raksasa internasional: Samsung dan SK Hynix telah mengalami pertumbuhan pendapatan dan laba operasional yang substansial.

Produsen dalam negeri: Perusahaan seperti Jiangbolong dan Biwin Storage telah mencapai peningkatan kinerja yang signifikan, mempercepat substitusi teknologi.

Pasar terminal: Beberapa merek elektronik konsumen menghadapi tekanan harga karena meningkatnya biaya penyimpanan. 

https://www.perfectdisplay.com/24-fhd-280hz-ips-model-pm24dfi-280hz-product/

https://www.perfectdisplay.com/27-fhd-240hz-va-model-ug27bfa-240hz-product/

https://www.perfectdisplay.com/34wqhd-165hz-model-qg34rwi-165hz-product/

Alasan Utama Kenaikan Harga

Kenaikan tajam harga chip penyimpanan dapat dipahami sebagai kisah "ketidakseimbangan penawaran dan permintaan" yang khas, tetapi hal ini didukung oleh transformasi industri yang mendalam.

Sisi Penawaran: Kontraksi Struktural dan Pergeseran Strategis

Produsen peralatan asli (OEM) chip penyimpanan seperti Samsung, SK Hynix, dan Micron sedang menjalani transformasi strategis. Mereka mengalokasikan kembali sejumlah besar kapasitas wafer dari DRAM dan NAND kelas konsumen tradisional ke HBM dan DDR5 dengan margin lebih tinggi untuk memenuhi permintaan server AI. Pendekatan "mengambil dari satu pihak untuk diberikan kepada pihak lain" ini secara langsung menyebabkan penurunan tajam kapasitas chip penyimpanan tujuan umum, sehingga menyebabkan pasokan terbatas.

Sisi Permintaan: Gelombang AI Memicu Permintaan Super

Permintaan yang sangat tinggi adalah alasan mendasar. Raksasa layanan cloud global (misalnya, Google, Amazon, Meta, Microsoft) berinvestasi besar-besaran dalam infrastruktur AI. Server AI memiliki persyaratan yang sangat tinggi untuk bandwidth dan kapasitas penyimpanan, yang tidak hanya mendorong kenaikan harga HBM dan DDR5 tetapi juga memenuhi kapasitas keseluruhan industri melalui volume pengadaan mereka yang masif. Selain itu, perluasan aplikasi AI dari pelatihan hingga inferensi akan semakin meningkatkan permintaan akan DRAM.

Perilaku Pasar: Pembelian Panik Memperburuk Volatilitas

Menghadapi ekspektasi "kekurangan pasokan," produsen server hilir dan pembuat produk elektronik telah melakukan pembelian panik. Alih-alih pembelian triwulanan, mereka mencari perjanjian pasokan jangka panjang selama 2-3 tahun, yang semakin memperparah konflik pasokan-permintaan jangka pendek dan membuat volatilitas harga semakin parah.

Dampak pada Rantai Industri

Lonjakan harga ini mengubah struktur dan ekologi seluruh rantai industri penyimpanan.

Raksasa Penyimpanan Internasional

Sebagai pemimpin di pasar penjual, perusahaan seperti Samsung dan SK Hynix telah mencapai pertumbuhan pendapatan dan keuntungan yang tinggi. Dengan memanfaatkan keunggulan teknologi, mereka memegang kendali harga yang kuat untuk produk-produk kelas atas seperti HBM.

Perusahaan Penyimpanan Domestik

Siklus ini menghadirkan peluang historis yang sangat penting bagi produsen dalam negeri. Melalui terobosan teknologi dan strategi pasar yang fleksibel, mereka telah mencapai perkembangan yang pesat.

Substitusi yang Dipercepat

Di tengah pengetatan rantai pasokan internasional, SSD PCIe kelas perusahaan buatan dalam negeri dan produk lainnya dengan cepat diintegrasikan ke dalam rantai pasokan perusahaan-perusahaan terkemuka di dalam negeri, sehingga secara signifikan mempercepat proses substitusi domestik.

Pasar Konsumen Terminal

Produk elektronik konsumen dengan proporsi biaya penyimpanan yang tinggi, seperti ponsel pintar kelas menengah hingga bawah, sudah menghadapi tekanan biaya. Produsen merek berada dalam dilema: menyerap biaya secara internal akan menekan keuntungan, sementara membebankan biaya kepada konsumen dapat memengaruhi volume penjualan.

Prospek Tren Masa Depan

Secara keseluruhan, periode kemakmuran yang tinggi di pasar penyimpanan ini kemungkinan akan berlanjut untuk beberapa waktu.

Tren Harga

Perkiraan lembaga menunjukkan bahwa kenaikan harga chip penyimpanan mungkin akan berlangsung setidaknya hingga semester pertama tahun 2026. Secara khusus, harga HBM dan DDR5 diperkirakan akan mengalami peningkatan tajam dalam beberapa kuartal mendatang.

Iterasi Teknologi

Perkembangan teknologi penyimpanan semakin cepat. Produsen peralatan asli (OEM) akan terus bermigrasi ke proses yang lebih canggih (seperti node 1β/1γ), sementara teknologi generasi berikutnya seperti HBM4 telah dimasukkan dalam agenda penelitian dan pengembangan serta produksi massal untuk mengejar kinerja dan keuntungan yang lebih tinggi.

Proses Lokalisasi

Didorong oleh kecerdasan buatan (AI) dan strategi nasional, perusahaan penyimpanan data Tiongkok akan terus berinvestasi dalam penelitian dan pengembangan teknologi serta kapasitas produksi. Diperkirakan pada tahun 2027, perusahaan penyimpanan data Tiongkok akan mencapai terobosan signifikan dalam pangsa pasar global dan memainkan peran yang lebih penting dalam rantai industri global.